Goldman Sachs tarafından yayınlanan bir nota nazaran, pay senedi ticareti yapan bilgisayar liderliğindeki hedge fonlar Ekim ayında insan meslektaşlarından daha uygun performans gösterdi. Bilgisayar algoritmaları tarafından yönetilen bir strateji olan sistematik uzun/kısa hedge fonları geçen ay %4,97 oranında yarar bildirdi. Buna karşılık, insan pay senedi seçicileri tarafından yönetilen temel uzun/kısa fonlar %0,66’lık bir düşüş kaydetti.
Sistematik fonların performansı büyük ölçüde varlık seçimi, volatilite ve birkaç başarılı sürece bağlandı. Öte yandan, temel uzun/kısa fonların performansı, pay senedi endekslerine maruz kalmaları nedeniyle ziyan gördü. Ekim ayında MSCI dünya pay senetleri endeksi %2,90 oranında düştü.
Ekim ayına kadarki yıllık performansa bakıldığında, sistematik uzun/kısa hedge fonlar %15,06 paha kazanarak temel uzun/kısa fonların %3,14’lük kârını değerli ölçüde geride bıraktı.
Hedge fonlar için dünyanın en büyük ana brokerlerinden biri olan Goldman Sachs, bölüm eğilimlerini belirlemek için müşterilerini izliyor. Bankanın son tahlili, çeşitli stratejilerdeki hedge fonların Ekim ayında satın aldıklarından daha fazla pay senedi sattığını ve evvelki iki ayda gözlemlenen eğilimin devam ettiğini gösteriyor.
Ekim ayında hedge fonlar ayrıyeten güç, finans, tüketici eserleri ve bilgi teknolojileri de dahil olmak üzere çeşitli dallardaki pay senetlerinde mümkün düşüşler için konum aldı. Bu eğilim, değişen yatırım ortamının ve teknolojinin yatırım kararlarını yönlendirmedeki artan rolünün altını çizmektedir.
Reuters bu makaleye katkıda bulunmuştur.
Bu makale yapay zekanın dayanağıyla oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Kaide ve Şartlar kısmımıza bakın.